原告：黃東香，女，xxxx年xx月xx日出生，漢族，戶籍所在地浙江省杭州市，現(xiàn)住上海市松江區(qū)。
　　委托訴訟代理人：薛敏，上海市誠(chéng)至信律師事務(wù)所律師。
　　委托訴訟代理人：顧超，上海市誠(chéng)至信律師事務(wù)所律師。
　　被告：唐某，女，xxxx年xx月xx日出生，漢族，戶籍所在地山東省淄博市，現(xiàn)住上海市浦東新區(qū)。
　　委托訴訟代理人：余同昊，上海市中聯(lián)鼎峰律師事務(wù)所律師。
　　第三人：黃雅香，女，xxxx年xx月xx日出生，漢族，戶籍所在地浙江省杭州市。
　　委托訴訟代理人：薛敏，上海市誠(chéng)至信律師事務(wù)所律師。
　　委托訴訟代理人：顧超，上海市誠(chéng)至信律師事務(wù)所律師。
　　原告黃東香、被告唐某與第三人黃雅香民間借貸糾紛一案，本院于2018年8月13日立案后，依法適用簡(jiǎn)易程序進(jìn)行了審理。審理中，被告唐某、董義華在答辯期內(nèi)向本院提出管轄權(quán)異議，本院審理后依法駁回被告唐某、董義華管轄權(quán)異議。后被告唐某、董義華不服，上訴于上海市第一中級(jí)人民法院，二審法院駁回被告上訴，維持原裁定。本院于2019年1月31日公開(kāi)開(kāi)庭進(jìn)行了審理。原告黃東香委托訴訟代理人薛敏、顧超，被告唐某及董義華共同委托訴訟余同昊到庭參加了訴訟。嗣后本案因追加黃雅香為第三人，故于2019年4月3日再次開(kāi)庭進(jìn)行了審理。原告黃東香及第三人黃雅香共同委托訴訟代理人薛敏、顧超，被告唐某及董義華共同委托訴訟余同昊到庭參加了訴訟。審理中，原告黃東香撤回對(duì)董義華的全部訴訟請(qǐng)求，本院依法予以準(zhǔn)許。本案現(xiàn)已審理終結(jié)。
　　原告黃東香向本院提出訴訟請(qǐng)求：1.判令被告唐某、董義華立即歸還原告黃東香借款本金6,737,649.70元；2.判令被告唐某、董義華向原告黃東香支付借款期內(nèi)利息446,724元(計(jì)算方式：本金15,000,000元，自2018年1月19日至2018年1月29日共計(jì)11天，利息標(biāo)準(zhǔn)為每月1.08%，共計(jì)59,400元；本金7,420,000元，自2018年1月30日至2018年6月24日共計(jì)145天，利息標(biāo)準(zhǔn)為每月1.08%，共計(jì)387,324元，合計(jì)446,724元)；3.判令被告唐某、董義華支付借款逾期利息(以本金6,737,649.70元為基數(shù)，自2018年6月25日起至實(shí)際清償之日止，計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)為每月1.08%)；4.判令被告唐某、董義華支付逾期支付利息期間的滯納金(以本金6,737,649.70元為基數(shù)，按照0.1%的標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算逾期支付利息期間產(chǎn)生的滯納金，自2018年6月25日起至實(shí)際清償之日止)。庭審中，原告黃東香變更訴訟請(qǐng)求為：1.判令被告唐某立即歸還原告黃東香借款6,737,649.70元；2.判令被告唐某向原告黃東香支付借款期內(nèi)的利息842,400元(計(jì)算方式：以本金15,000,000元為計(jì)算基數(shù)，自2018年1月19日至2018年6月24日共計(jì)156天計(jì)算，利息標(biāo)準(zhǔn)為每月1.08%，共計(jì)842,400元)；3.判令被告唐某支付借款逾期利息(計(jì)算方式：以6,737,649.7元為計(jì)算基數(shù)，自2018年6年25日至實(shí)際清償之日，按每月1.08%計(jì)算)；4.判令被告唐某支付逾期支付利息期間的滯納金(計(jì)算方式：以本金6,737,649.70元為計(jì)算基數(shù)，按照年利率11.04%的標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算逾期支付利息產(chǎn)生的滯納金，自2018年6月25日起計(jì)算至實(shí)際清償之日止)。事實(shí)和理由：2018年10月18日，被告唐某因投資經(jīng)營(yíng)需要向原告黃東香借款，雙方簽訂《出借資金協(xié)議》，被告唐某向原告黃東香借款15,000,000元。協(xié)議簽訂后，原告黃東香在2017年10月19日前按約將15,000,000元轉(zhuǎn)入雙方約定的股票賬戶(分別為10月11日5,050,000元，10月17日4,950,000元，10月19日5,000,000元)。原告黃東香認(rèn)為，被告唐某因投資經(jīng)營(yíng)需要，向原告黃東香借款購(gòu)買股票，現(xiàn)股票虧損總額達(dá)到10,237,649.70元，扣除被告唐某支付原告黃東香的3,500,000元保證金，原告黃東香股票賬戶虧損情況為6,737,649.70元。按照合同約定，被告唐某應(yīng)當(dāng)立即向原告黃東香歸還上述錢款本金，并按照合同的約定支付相應(yīng)的利息。
　　被告唐某辯稱，對(duì)上述金額、利息及逾期利息的計(jì)算方式?jīng)]有異議，但認(rèn)為不應(yīng)由其承擔(dān)上述的還款責(zé)任。理由如下：1.原告黃東香委托被告唐某管理上述資金的實(shí)際操作人為案外人宮某某，因此本案中申請(qǐng)追加宮某某為被告；2.本案應(yīng)屬于場(chǎng)外股票融資借款合同，參照廣東省深圳市中級(jí)法院審委會(huì)的裁判指引，這種合同違反了合同法第52條第4、5項(xiàng)的情形，應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為合同無(wú)效的情形；3.合同無(wú)效的法律后果應(yīng)當(dāng)根據(jù)場(chǎng)外融資的市場(chǎng)背景、交易特征、虧損的因果關(guān)系、當(dāng)事人的過(guò)錯(cuò)程度綜合判定；4.被告在該合同中有一定過(guò)錯(cuò)，主要是違反了證監(jiān)會(huì)2015年第19號(hào)文的公告，《關(guān)于清理整頓違法從事證券業(yè)務(wù)活動(dòng)的意見(jiàn)》的第五條：證券投資者應(yīng)嚴(yán)格遵守證券賬戶實(shí)名制的要求開(kāi)戶，任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得出借自己的賬戶，不得借用他人證券賬戶買賣證券。
　　第三人黃雅香辯稱，同意原告的全部訴訟請(qǐng)求。第三人系原告的妹妹，《出借資金協(xié)議》上的“黃東香”簽字系由原告委托第三人代簽的，當(dāng)時(shí)涉訴資金也系由第三人轉(zhuǎn)入至原告賬戶，現(xiàn)在同意由被告直接向原告返還本金及利息。
　　原告黃東香圍繞訴訟請(qǐng)求依法提交了證據(jù)，對(duì)當(dāng)事人無(wú)異議的證據(jù)，本院在卷予以佐證。
　　本院經(jīng)審理認(rèn)定事實(shí)如下：原告黃東香(甲方、出借人)與被告唐某(乙方、借款人)簽訂《出借資金協(xié)議(股票1：5)》，協(xié)議約定：第一條“甲方愿意以其合法擁有的資金出借給乙方并收取利息；為保證甲方出借資金的安全，甲方同意出借資金限于乙方在上海、深圳證券交易市場(chǎng)進(jìn)行證券投資……”。第二條“1.甲方出借的資金為人民幣壹仟伍佰萬(wàn)元整……并將出借資金全額于2017年10月18日前存入股票賬戶……甲方指定銀行賬戶戶名：黃東香；開(kāi)戶行：上海交通銀行松江分行；賬號(hào)：XXXXXXXXXXXXXXXXXXX；甲方賬戶姓名：黃東香；證券賬戶號(hào)：XXXXXXXXXXXX；上海證券股東卡：AXXXXXXXXX；深圳證券股東卡XXXXXXXXXX；2.乙方確認(rèn)甲方已經(jīng)將出借資金全額存入甲方證券賬戶后，乙方將自有資金人民幣叁佰萬(wàn)元整作為向甲方借款的保證金存入甲方上述銀行賬戶，在保證金到賬當(dāng)日甲方負(fù)責(zé)將乙方保證金全部轉(zhuǎn)入上述證券賬戶。甲方同意乙方使用甲方出借資金和乙方保證金(以下稱“資金總額”)按本協(xié)議約定買賣上海或深圳證券交易所交易的股票。3.借款人保證金支付到甲方指定銀行賬戶之日，甲方將股票賬戶交易密碼告知乙方，乙方有權(quán)使用甲方股票賬戶中的資金總額買賣股票，在借款期間甲方資金賬戶所產(chǎn)生的盈利和虧損全部由乙方享有和承擔(dān)，乙方只需按協(xié)議每月向甲方支付利息……”。第三條“1.每月利息人民幣壹拾陸萬(wàn)貳仟元整。借款期限：6個(gè)月，自2017年10月18日起至2018年4月17日止。3.借款利息起算日：甲方出借資金全額到賬的當(dāng)日開(kāi)始計(jì)息。4.利息支付方式：第一個(gè)月的利息乙方開(kāi)始使用甲方出借資金的當(dāng)日支付，第二個(gè)月的利息于乙方使用甲方出借資金滿一個(gè)月之日由甲方直接從賬戶內(nèi)提取，以此類推(遇節(jié)假日應(yīng)提前支付)，逾期未支付利息的，乙方應(yīng)按0.1%/日支付滯納金，由乙方支付至甲方指定銀行賬戶……”第八條“乙方將人民幣叁佰萬(wàn)元的資金存入甲方指定借款賬戶作為質(zhì)押保證金的情形中，乙方直接將保證金存入證券賬戶持有人本人三方存管銀行卡中，并通過(guò)三方存管賬戶銀證轉(zhuǎn)賬至證券賬戶中……”。第九條“……2.當(dāng)股票賬戶內(nèi)的總資產(chǎn)低于人民幣壹仟陸佰伍拾萬(wàn)元(此為平倉(cāng)線)時(shí)甲方有權(quán)對(duì)委托賬戶內(nèi)股票即時(shí)平倉(cāng)，并有權(quán)要求乙方三日內(nèi)追加保證金，由此引發(fā)的一切損失，由乙方承擔(dān)。并且甲方有權(quán)追索乙方所產(chǎn)生的一切損失，終止協(xié)議……”。合同簽訂后，原告分別于2017年10月11日、10月17日、10月19日向雙方協(xié)議指定的賬戶轉(zhuǎn)入共計(jì)15,000,000元。2017年10月16日、10月17日、10月20日，被告通過(guò)銀行轉(zhuǎn)賬形式向原告支付借款利息10,000元、98,000元、54,000元，共計(jì)162,000元；2017年11月17日，被告通過(guò)銀行轉(zhuǎn)賬形式向原告支付借款利息162,500元。2017年10月23日、10月25日，案外人龔亞平通過(guò)銀行轉(zhuǎn)賬形式分別向原告支付保證金3,000,000元、500,000元。2017年12月18日、12月19日，案外人董偉國(guó)通過(guò)銀行轉(zhuǎn)賬形式分別向原告支付借款利息100,000元、62,500元，共計(jì)162,500元。嗣后，該證券賬戶被用于購(gòu)買步森股份和天馬股份的股票。其中，步森股份因虧損，原告于2018年1月26日將步森股份拋盤平倉(cāng)，共計(jì)虧損7,083,632.16元；天馬股份因虧損，原告于2018年6月25日將天馬股份拋盤平倉(cāng)，共計(jì)虧損3,154,008.54元，上述合計(jì)10,237,640.70元。
　　審理中，被告為證明上述股票的實(shí)際操作人是案外人宮某某，故應(yīng)由案外人宮某某來(lái)實(shí)際償還向本院提交了配資借款協(xié)議虧損確認(rèn)書。該確認(rèn)書甲方處為空白，乙方處為宮某某，落款處僅有乙方宮某某的簽字和捺印，虧損確認(rèn)書載明“甲方此前所提供配資賬戶名字為黃東香券商為安信證券資金賬號(hào)為XXXXXXXXXXXX的股票賬戶初始本金為壹仟伍佰萬(wàn)元人民幣，初始保證金為：叁佰萬(wàn)元人民幣，目前甲方本金損失合計(jì)陸佰柒拾叁萬(wàn)柒仟陸佰肆拾玖元人民幣。截至年月日即股票平倉(cāng)當(dāng)日未支付利息合計(jì)肆拾肆萬(wàn)陸仟柒佰貳拾肆元，共計(jì)柒佰壹拾捌萬(wàn)肆仟叁佰柒拾叁元……借款人承諾上述賬號(hào)由本人宮某某實(shí)際操作，因此承擔(dān)甲方所提供賬號(hào)內(nèi)全部本金損失及未付利息……”。原告對(duì)上述證據(jù)真實(shí)性不予認(rèn)可并陳述不認(rèn)識(shí)宮某某也并未聽(tīng)說(shuō)過(guò)此人。
　　另查明，第三人向本院陳述，《出借資金協(xié)議(股票1：5)》落款處“黃東香”的簽字實(shí)為第三人代簽，實(shí)際出資人亦為第三人。
　　以上事實(shí)，由《出借資金協(xié)議(股票1：5)》、銀行流水、賬戶交易明細(xì)、證券交易明細(xì)及原被告在庭審中的陳述等證據(jù)證實(shí)。
　　本院認(rèn)為，雙方的爭(zhēng)議焦點(diǎn)在于《出借資金協(xié)議(股票1：5)》是否有效以及責(zé)任承擔(dān)人的認(rèn)定。本案中，根據(jù)《出借資金協(xié)議(股票1：5)》的約定，借款人因炒股之需向出借人借用配資款并支付保證金，在指定交易賬戶內(nèi)操盤并承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)，出借人無(wú)論盈虧均獲得固定本息回報(bào)，故協(xié)議雙方實(shí)為借貸關(guān)系。根據(jù)協(xié)議約定，原告已經(jīng)將相應(yīng)款項(xiàng)按約轉(zhuǎn)入約定的賬戶，完成了其出資義務(wù)，現(xiàn)原告以民間借貸為由請(qǐng)求被告按照協(xié)議約定支付相應(yīng)款項(xiàng)并無(wú)不妥，本院予以確認(rèn)。被告辯稱該協(xié)議違反合同法規(guī)定而無(wú)效但并無(wú)事實(shí)及法律依據(jù)，本院不予認(rèn)可。對(duì)于被告辯稱，股票賬戶的實(shí)際操作人為案外人宮某某且宮某某出具了配資借款協(xié)議虧損確認(rèn)書，同意由其承擔(dān)虧損，故應(yīng)由宮某某承擔(dān)還款責(zé)任的抗辯意見(jiàn)。本院認(rèn)為，該確認(rèn)書系由宮某某單方出具，并未經(jīng)過(guò)原告的認(rèn)可，對(duì)原告并不具有約束力，故本院對(duì)被告的該抗辯意見(jiàn)亦不予認(rèn)可。
　　對(duì)于原告借款本金的認(rèn)定。根據(jù)法律規(guī)定，借款利息不得預(yù)先在本金中扣除，利息預(yù)先在本金中扣除的，應(yīng)當(dāng)按照實(shí)際借款數(shù)額返還借款并計(jì)算利息。根據(jù)已經(jīng)查明的事實(shí)，協(xié)議第三條約定了利息的支付方式為“第一個(gè)月的利息乙方開(kāi)始使用甲方出借資金的當(dāng)日支付”，且被告亦實(shí)際按約支付了上述款項(xiàng)，故本院依法予以扣除，并對(duì)原告訴訟請(qǐng)求的本金金額及對(duì)應(yīng)的利息予以調(diào)整。對(duì)于其余部分的本金金額、利息、逾期利息及滯納金的金額及計(jì)算方式原、被告均無(wú)異議，且經(jīng)本院審查并未違反法律規(guī)定，故本院予以認(rèn)可。
　　第三人黃雅香對(duì)原告的訴訟請(qǐng)求均無(wú)異議，本院予以確認(rèn)。據(jù)此，依照《中華人民共和國(guó)合同法》第六十條、第一百九十六條、第二百條、第二百零五條、第二百零六條、第二百零七條，《最高人民法院關(guān)于審理民間借貸案件適用法律若干問(wèn)題的規(guī)定》第二十九條、第三十條的規(guī)定判決如下：
　　一、被告唐某于本判決生效之日起十日內(nèi)歸還原告黃東香借款本金6,737,640.70元；
　　二、被告唐某于本判決生效之日起十日內(nèi)支付原告黃東香自2018年1月19日至2018年6月24日借款利息833,302.08元；
　　三、被告唐某于本判決生效之日起十日內(nèi)支付原告黃東香借款逾期利息(計(jì)算方式：以本金6,737,640.70元為計(jì)算基數(shù)，自2018年6月25日至實(shí)際清償之日止，按每月1.08%計(jì)算)；
　　四、被告唐某于本判決生效之日起十日內(nèi)支付原告黃東香滯納金(計(jì)算方式：以本金6,737,640.70元為計(jì)算基數(shù)，自2018年6月25日起計(jì)算至實(shí)際清償之日止，按年利率11.04%的標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算)
　　如果未按本判決指定的期間履行金錢給付義務(wù)，應(yīng)當(dāng)依照《中華人民共和國(guó)民事訴訟法》第二百五十三條規(guī)定，加倍支付遲延履行期間的債務(wù)利息。
　　案件受理費(fèi)64,796.60元，減半收取32,398.30元，財(cái)產(chǎn)保全費(fèi)5,000元，合計(jì)37,398.30元(原告已預(yù)繳)，由被告唐某負(fù)擔(dān)(于本判決生效之日起七日內(nèi)交付本院)。
　　如不服本判決，可以在判決書送達(dá)之日起十五日內(nèi)，向本院提交上訴狀，并按對(duì)方當(dāng)事人的人數(shù)提出副本，上訴于上海市第一中級(jí)人民法院。

審判員：馬??欽

書記員：裴靜嫻