王某
冷婧（湖北平合律師事務(wù)所）
王某某
畢某某
黃金寶（湖北文喆律師事務(wù)所）
中國農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司赤壁市支行
沈立志（湖北文喆律師事務(wù)所）
彭火慶
長江證券股份有限公司赤壁河北大道證券營業(yè)部
呂智敏

原告王某。
委托代理人冷婧，湖北平合律師事務(wù)所律師。代理權(quán)限為特別授權(quán)。
被告王某某。
被告畢某某。
上列二
被告
委托代理人黃金寶，湖北文喆律師事務(wù)所律師。代理權(quán)限代為承認(rèn)、變更、放棄、訴訟請求，進(jìn)行和解，提起上訴。
被告中國農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司赤壁市支行（下稱赤壁市農(nóng)行）。
組織機(jī)構(gòu)代碼:70702033-4。
代表人石濤，該行行長。
委托代理人沈立志，湖北文喆律師事務(wù)所律師。代理權(quán)限:一般代理。
委托代理人彭火慶，該行綜合管理部經(jīng)理。代理權(quán)限:一般代理。
被告長江證券股份有限公司赤壁河北大道證券營業(yè)部（下稱長江證券赤壁營業(yè)部）。
組織機(jī)構(gòu)代碼:57373757-9。
代表人喻慶，該營業(yè)部總經(jīng)理。
委托代理人呂智敏，該營業(yè)部員工。代理權(quán)限代為特別授權(quán)，包括代為承認(rèn)、變更、放棄訴訟請求，代為調(diào)解、和解。
原告王某與被告王某某、畢某某、赤壁市農(nóng)行、長江證券赤壁營業(yè)部委托理財(cái)合同糾紛一案，本院立案受理后，依法組成由審判員周向陽擔(dān)任審判長，人民陪審員張亞、熊瑛參加的合議庭，公開開庭進(jìn)行了審理。原告王某的委托代理人冷婧、被告王某某及其與被告畢某某的委托代理人黃金寶、被告赤壁市農(nóng)行委托代理人沈立志、彭火慶、被告長江證券赤壁營業(yè)部代表人喻慶、委托代理人呂智敏到庭參加訴訟。本案經(jīng)合議庭評(píng)議，審判委員會(huì)討論，現(xiàn)已審理終結(jié)。

本院認(rèn)為，原告所舉證據(jù)一、證據(jù)七、證據(jù)八，客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，依法予以采信。被告王某某對證據(jù)六無異議，予以采信。證據(jù)二、證據(jù)四、證據(jù)五，不能證明被告王某某口頭承諾“基金”保本，被告王某某否認(rèn)其承諾“基金”保本，原告無其他證據(jù)相印證，本院不予采信。證據(jù)三，不能證明其證明目的，不具備證據(jù)的合法性要求，不予采信。對于被告王某某所舉證據(jù)，證據(jù)一、證據(jù)二、證據(jù)三、證據(jù)四、證據(jù)五、證據(jù)六、證據(jù)七、證據(jù)八、證據(jù)十、證據(jù)十三、證據(jù)十四、證據(jù)十五內(nèi)容的真實(shí)性原告予以認(rèn)可，且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。證據(jù)九客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。證據(jù)十一，不能證明其證明目的，不予采信。證據(jù)十二，因證人未出庭作證，對于該證人證言不予采信。被告赤壁市農(nóng)行所舉證據(jù)，客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。被告長江證券所舉證據(jù)，客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。
經(jīng)審理查明，2010年4月5日，被告王某某及王某、肖志梅、馮凡、游秋明、何玲玲、劉紅星、徐敏、吳麗芳等人訂立了一份《委托理財(cái)管理辦法》發(fā)起設(shè)立“積極成長型基金”，其宗旨是“安全第一，穩(wěn)健操作，長期投資，風(fēng)險(xiǎn)公擔(dān)，收益共享”。由投資人出資，委托受托人進(jìn)行股票買賣或申請新股。決定基金管理人和受托人為王某某。預(yù)期目標(biāo)收益率為每月2-3%，全年為25-40%。投資人入股后，收益按期分配（暫定半年）并且基金收益達(dá)10%以上則實(shí)施分紅一次，并且收益按3:7的比例分配，投資者為7，管理者為2，1為公用和管理費(fèi)用，基金的封閉期為三年。同年4月7日，原告王某等人分別與被告王某某簽訂了一份《委托理財(cái)合約》，此合約約定原告將自有資金委托被告王某某進(jìn)行股票、基金交易的代理操作，被告將資金打入銀行卡賬戶，銀行卡由被告王某某保管（不管理卡密碼）。委托方有隨時(shí)了解投資賬戶資產(chǎn)情況的權(quán)利和義務(wù)。受托方擁有獨(dú)立的下單操作權(quán)，但沒有資金調(diào)撥權(quán)。資金使用期限自2010年4月7日至2013年4月7日。合約簽訂后原告將10萬元交給了被告王某某，王某某按委托理財(cái)合約的約定，將10萬元打入以其妻即被告畢某某名義開設(shè)的證券資金賬戶后開始炒股。原告等人共計(jì)投入95萬元委托被告王某某理財(cái)，被告王某某自己也投入10萬元一起理財(cái)。在被告王某某代理理財(cái)期間，僅于2010年11月進(jìn)行一次基金分紅，金額為105000元，其中原告分紅7000元。至2013年4月，約定的期限屆滿，畢某某名下的理財(cái)賬戶大額虧損。2013年4月5日，各投資人與被告在陸水駕校開會(huì)，會(huì)議決定終止被告股票操作權(quán)，后于同月8日對證券賬戶的操作密碼進(jìn)行了修改，終止了被告的操作權(quán)。
至此，原告下剩本金36382元，原告分紅7000元，因原告等人要求被告賠償損失，被告王某某根據(jù)原告虧損額（100000元-36382元-7000元=56618元）的20%計(jì)算即11323.6元，向原告退賠11000元，原告計(jì)虧損45618元。
另查明，被告王某某原為被告赤壁農(nóng)行副行長，2006年10月17日其職務(wù)被解聘，并于當(dāng)年辦理了退養(yǎng)手續(xù)。被告長江證券進(jìn)駐被告赤壁市農(nóng)行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，向客戶開展“第三方存管業(yè)務(wù)”的推廣和咨詢工作，被告長江證券赤壁營業(yè)部派駐被告農(nóng)行合作網(wǎng)點(diǎn)的營銷人員是王竹，為被告王某某之子。被告王某某通過長江證券的操作平臺(tái)進(jìn)行股票、基金交易，代理原告等人進(jìn)行理財(cái)。
本院認(rèn)為，本案爭議的焦點(diǎn)是，一、原、被告雙方簽訂的《委托理財(cái)管理辦法》、《委托理財(cái)合約》的性質(zhì)及效力；二、被告在理財(cái)事務(wù)中是否存在過錯(cuò)，是否承擔(dān)責(zé)任。
關(guān)于爭議的焦點(diǎn)一，原、被告雙方簽訂的《委托理財(cái)管理辦法》、《委托理財(cái)合約》的性質(zhì)及效力。
被告王某某與原告等人訂立一份《委托理財(cái)管理辦法》，發(fā)起設(shè)立“積極成長型基金”?；鸬脑O(shè)立必須經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)審查批準(zhǔn)，基金的主要發(fā)起人應(yīng)為按照國家有關(guān)規(guī)定設(shè)立的證券公司、信托投資公司、基金管理公司等。而原告等人不符合基金發(fā)起人身份條件，且該基金未經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)審查批準(zhǔn)，未依法成立，名為基金，實(shí)為原告等投資人共同發(fā)起成立“積極成長型基金”合伙組織委托被告王某某理財(cái)?shù)囊环菸募?。原告等人各自出資委托被告王某某一起炒股理財(cái)，訂立了《委托理財(cái)管理辦法》，后分別與被告簽訂《委托理財(cái)合約》，合約中明確約定，委托人將資產(chǎn)委托給受托人，受托人提供專業(yè)理財(cái)服務(wù)，雙方利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，故原、被告為民間委托理財(cái)合同關(guān)系。被告王某某關(guān)于本案為合伙協(xié)議糾紛案件的辯解不成立，本院不予采納。
原告根據(jù)訂立的《委托理財(cái)管理辦法》與被告簽訂《委托理財(cái)合約》，將資產(chǎn)交由被告進(jìn)行投資管理，但沒有約定被告無論盈虧均保證原告獲得固定本息回報(bào)，超額投資收益原、被告按比例分成。原告訴稱被告口頭承諾最低目標(biāo)是保本經(jīng)營，原告并沒有證據(jù)證實(shí)，被告也予以否認(rèn)，且即便被告說過最低目標(biāo)是保本經(jīng)營，因?yàn)椤澳繕?biāo)”的含義是期望的成果，是努力方向，而原告沒有證據(jù)證明應(yīng)由被告承擔(dān)賠償虧損責(zé)任的事實(shí)。《委托理財(cái)合約》約定受托方即被告王某某擁有獨(dú)立的下單操作權(quán)，但沒有資金調(diào)撥權(quán)。被告王某某沒有權(quán)力將資金挪作他用，資金只能用于炒股理財(cái)，其并沒有取得資金的控制權(quán)，故原告關(guān)于本案性質(zhì)為民間借貸糾紛案件的觀點(diǎn)不成立，本院不予采納。
原告與被告王某某簽訂的《委托理財(cái)合約》沒有違反國家法律、法規(guī)的禁止性規(guī)定，原告是基于對被告王某某的信任委托其進(jìn)行理財(cái)，合約內(nèi)容是當(dāng)事人的真實(shí)意思表示，故原、被告簽訂的《委托理財(cái)合約》合法有效。
關(guān)于爭議的焦點(diǎn)二，被告在理財(cái)事務(wù)中是否存在過錯(cuò)，是否承擔(dān)責(zé)任。原告委托被告王某某代為理財(cái)，股市有風(fēng)險(xiǎn)，原告沒有證據(jù)證明被告在理財(cái)業(yè)務(wù)中存在欺詐行為或存在重大過錯(cuò)?！段欣碡?cái)合約》只約定被告收取理財(cái)收益20%，而沒有約定如理財(cái)虧損被告承擔(dān)的責(zé)任。被告根據(jù)原告虧損額（100000元-36382元-7000元=56618元）的20%計(jì)算即11323.6元，向原告賠償11000元。原告以民間借貸糾紛提起訴訟，要求被告王某某、畢某某共同返還46000元，并支付銀行同期存款利息，因其請求無事實(shí)和法律依據(jù)，應(yīng)予駁回。原告要求被告赤壁市農(nóng)行、長江證券赤壁營業(yè)部承擔(dān)連帶賠償責(zé)任無法律依據(jù)，本院不予采納。
綜上所述，原告與被告王某某簽訂的《委托理財(cái)合約》性質(zhì)為民間委托理財(cái)合同糾紛，該合同合法有效。原告委托被告王某某代為理財(cái)，股市有風(fēng)險(xiǎn)，原告沒有證據(jù)證明被告王某某在理財(cái)事務(wù)中存在欺詐行為或存在重大過錯(cuò)。原告也無證據(jù)證實(shí)被告王某某承諾保本經(jīng)營，出現(xiàn)虧損，由被告王某某全額賠償?shù)氖聦?shí)，且被告王某某已賠償原告虧損11323.6元。原告以民間借貸糾紛提起訴訟，要求被告王某某、畢某某共同返還46000元，并支付銀行同期存款利息，其請求無事實(shí)和法律依據(jù)，應(yīng)予駁回。原告要求被告赤壁市農(nóng)行、長江證券赤壁營業(yè)部承擔(dān)連帶賠償責(zé)任無法律依據(jù)，不予采納。依照《中華人民共和國合同法》第六十條 ?第一款 ?、第三百九十六條 ?、最高人民法院《關(guān)于民事訴訟證據(jù)的若干規(guī)定》第二條之規(guī)定，判決如下:
駁回原告王某的訴訟請求。
案件受理費(fèi)950元，由原告負(fù)擔(dān)。
如不服本判決，可在判決書送達(dá)之日起十五日內(nèi)，向本院遞交上訴狀，并按對方當(dāng)事人的人數(shù)提出副本，上訴于湖北省咸寧市中級(jí)人民法院。上訴人應(yīng)在提交上訴狀時(shí)，根據(jù)不服本判決的上訴請求數(shù)額及《訴訟費(fèi)用交納辦法》第十三條 ?第一款 ?的規(guī)定預(yù)交上訴案件受理費(fèi)。湖北省咸寧市中級(jí)人民法院的開戶行為:中國農(nóng)業(yè)銀行咸寧溫泉支行；賬號(hào):17-680501040008389-222。上訴人在上訴期滿后七日內(nèi)仍未預(yù)交訴訟費(fèi)用的，按自動(dòng)撤回上訴處理。

本院認(rèn)為，原告所舉證據(jù)一、證據(jù)七、證據(jù)八，客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，依法予以采信。被告王某某對證據(jù)六無異議，予以采信。證據(jù)二、證據(jù)四、證據(jù)五，不能證明被告王某某口頭承諾“基金”保本，被告王某某否認(rèn)其承諾“基金”保本，原告無其他證據(jù)相印證，本院不予采信。證據(jù)三，不能證明其證明目的，不具備證據(jù)的合法性要求，不予采信。對于被告王某某所舉證據(jù)，證據(jù)一、證據(jù)二、證據(jù)三、證據(jù)四、證據(jù)五、證據(jù)六、證據(jù)七、證據(jù)八、證據(jù)十、證據(jù)十三、證據(jù)十四、證據(jù)十五內(nèi)容的真實(shí)性原告予以認(rèn)可，且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。證據(jù)九客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。證據(jù)十一，不能證明其證明目的，不予采信。證據(jù)十二，因證人未出庭作證，對于該證人證言不予采信。被告赤壁市農(nóng)行所舉證據(jù)，客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。被告長江證券所舉證據(jù)，客觀、真實(shí)且與本案有關(guān)聯(lián)，予以采信。
經(jīng)審理查明，2010年4月5日，被告王某某及王某、肖志梅、馮凡、游秋明、何玲玲、劉紅星、徐敏、吳麗芳等人訂立了一份《委托理財(cái)管理辦法》發(fā)起設(shè)立“積極成長型基金”，其宗旨是“安全第一，穩(wěn)健操作，長期投資，風(fēng)險(xiǎn)公擔(dān)，收益共享”。由投資人出資，委托受托人進(jìn)行股票買賣或申請新股。決定基金管理人和受托人為王某某。預(yù)期目標(biāo)收益率為每月2-3%，全年為25-40%。投資人入股后，收益按期分配（暫定半年）并且基金收益達(dá)10%以上則實(shí)施分紅一次，并且收益按3:7的比例分配，投資者為7，管理者為2，1為公用和管理費(fèi)用，基金的封閉期為三年。同年4月7日，原告王某等人分別與被告王某某簽訂了一份《委托理財(cái)合約》，此合約約定原告將自有資金委托被告王某某進(jìn)行股票、基金交易的代理操作，被告將資金打入銀行卡賬戶，銀行卡由被告王某某保管（不管理卡密碼）。委托方有隨時(shí)了解投資賬戶資產(chǎn)情況的權(quán)利和義務(wù)。受托方擁有獨(dú)立的下單操作權(quán)，但沒有資金調(diào)撥權(quán)。資金使用期限自2010年4月7日至2013年4月7日。合約簽訂后原告將10萬元交給了被告王某某，王某某按委托理財(cái)合約的約定，將10萬元打入以其妻即被告畢某某名義開設(shè)的證券資金賬戶后開始炒股。原告等人共計(jì)投入95萬元委托被告王某某理財(cái)，被告王某某自己也投入10萬元一起理財(cái)。在被告王某某代理理財(cái)期間，僅于2010年11月進(jìn)行一次基金分紅，金額為105000元，其中原告分紅7000元。至2013年4月，約定的期限屆滿，畢某某名下的理財(cái)賬戶大額虧損。2013年4月5日，各投資人與被告在陸水駕校開會(huì)，會(huì)議決定終止被告股票操作權(quán)，后于同月8日對證券賬戶的操作密碼進(jìn)行了修改，終止了被告的操作權(quán)。
至此，原告下剩本金36382元，原告分紅7000元，因原告等人要求被告賠償損失，被告王某某根據(jù)原告虧損額（100000元-36382元-7000元=56618元）的20%計(jì)算即11323.6元，向原告退賠11000元，原告計(jì)虧損45618元。
另查明，被告王某某原為被告赤壁農(nóng)行副行長，2006年10月17日其職務(wù)被解聘，并于當(dāng)年辦理了退養(yǎng)手續(xù)。被告長江證券進(jìn)駐被告赤壁市農(nóng)行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，向客戶開展“第三方存管業(yè)務(wù)”的推廣和咨詢工作，被告長江證券赤壁營業(yè)部派駐被告農(nóng)行合作網(wǎng)點(diǎn)的營銷人員是王竹，為被告王某某之子。被告王某某通過長江證券的操作平臺(tái)進(jìn)行股票、基金交易，代理原告等人進(jìn)行理財(cái)。
本院認(rèn)為，本案爭議的焦點(diǎn)是，一、原、被告雙方簽訂的《委托理財(cái)管理辦法》、《委托理財(cái)合約》的性質(zhì)及效力；二、被告在理財(cái)事務(wù)中是否存在過錯(cuò)，是否承擔(dān)責(zé)任。
關(guān)于爭議的焦點(diǎn)一，原、被告雙方簽訂的《委托理財(cái)管理辦法》、《委托理財(cái)合約》的性質(zhì)及效力。
被告王某某與原告等人訂立一份《委托理財(cái)管理辦法》，發(fā)起設(shè)立“積極成長型基金”。基金的設(shè)立必須經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)審查批準(zhǔn)，基金的主要發(fā)起人應(yīng)為按照國家有關(guān)規(guī)定設(shè)立的證券公司、信托投資公司、基金管理公司等。而原告等人不符合基金發(fā)起人身份條件，且該基金未經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)審查批準(zhǔn)，未依法成立，名為基金，實(shí)為原告等投資人共同發(fā)起成立“積極成長型基金”合伙組織委托被告王某某理財(cái)?shù)囊环菸募Ｔ娴热烁髯猿鲑Y委托被告王某某一起炒股理財(cái)，訂立了《委托理財(cái)管理辦法》，后分別與被告簽訂《委托理財(cái)合約》，合約中明確約定，委托人將資產(chǎn)委托給受托人，受托人提供專業(yè)理財(cái)服務(wù)，雙方利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，故原、被告為民間委托理財(cái)合同關(guān)系。被告王某某關(guān)于本案為合伙協(xié)議糾紛案件的辯解不成立，本院不予采納。
原告根據(jù)訂立的《委托理財(cái)管理辦法》與被告簽訂《委托理財(cái)合約》，將資產(chǎn)交由被告進(jìn)行投資管理，但沒有約定被告無論盈虧均保證原告獲得固定本息回報(bào)，超額投資收益原、被告按比例分成。原告訴稱被告口頭承諾最低目標(biāo)是保本經(jīng)營，原告并沒有證據(jù)證實(shí)，被告也予以否認(rèn)，且即便被告說過最低目標(biāo)是保本經(jīng)營，因?yàn)椤澳繕?biāo)”的含義是期望的成果，是努力方向，而原告沒有證據(jù)證明應(yīng)由被告承擔(dān)賠償虧損責(zé)任的事實(shí)?！段欣碡?cái)合約》約定受托方即被告王某某擁有獨(dú)立的下單操作權(quán)，但沒有資金調(diào)撥權(quán)。被告王某某沒有權(quán)力將資金挪作他用，資金只能用于炒股理財(cái)，其并沒有取得資金的控制權(quán)，故原告關(guān)于本案性質(zhì)為民間借貸糾紛案件的觀點(diǎn)不成立，本院不予采納。
原告與被告王某某簽訂的《委托理財(cái)合約》沒有違反國家法律、法規(guī)的禁止性規(guī)定，原告是基于對被告王某某的信任委托其進(jìn)行理財(cái)，合約內(nèi)容是當(dāng)事人的真實(shí)意思表示，故原、被告簽訂的《委托理財(cái)合約》合法有效。
關(guān)于爭議的焦點(diǎn)二，被告在理財(cái)事務(wù)中是否存在過錯(cuò)，是否承擔(dān)責(zé)任。原告委托被告王某某代為理財(cái)，股市有風(fēng)險(xiǎn)，原告沒有證據(jù)證明被告在理財(cái)業(yè)務(wù)中存在欺詐行為或存在重大過錯(cuò)?！段欣碡?cái)合約》只約定被告收取理財(cái)收益20%，而沒有約定如理財(cái)虧損被告承擔(dān)的責(zé)任。被告根據(jù)原告虧損額（100000元-36382元-7000元=56618元）的20%計(jì)算即11323.6元，向原告賠償11000元。原告以民間借貸糾紛提起訴訟，要求被告王某某、畢某某共同返還46000元，并支付銀行同期存款利息，因其請求無事實(shí)和法律依據(jù)，應(yīng)予駁回。原告要求被告赤壁市農(nóng)行、長江證券赤壁營業(yè)部承擔(dān)連帶賠償責(zé)任無法律依據(jù)，本院不予采納。
綜上所述，原告與被告王某某簽訂的《委托理財(cái)合約》性質(zhì)為民間委托理財(cái)合同糾紛，該合同合法有效。原告委托被告王某某代為理財(cái)，股市有風(fēng)險(xiǎn)，原告沒有證據(jù)證明被告王某某在理財(cái)事務(wù)中存在欺詐行為或存在重大過錯(cuò)。原告也無證據(jù)證實(shí)被告王某某承諾保本經(jīng)營，出現(xiàn)虧損，由被告王某某全額賠償?shù)氖聦?shí)，且被告王某某已賠償原告虧損11323.6元。原告以民間借貸糾紛提起訴訟，要求被告王某某、畢某某共同返還46000元，并支付銀行同期存款利息，其請求無事實(shí)和法律依據(jù)，應(yīng)予駁回。原告要求被告赤壁市農(nóng)行、長江證券赤壁營業(yè)部承擔(dān)連帶賠償責(zé)任無法律依據(jù)，不予采納。依照《中華人民共和國合同法》第六十條 ?第一款 ?、第三百九十六條 ?、最高人民法院《關(guān)于民事訴訟證據(jù)的若干規(guī)定》第二條之規(guī)定，判決如下:

駁回原告王某的訴訟請求。
案件受理費(fèi)950元，由原告負(fù)擔(dān)。

審判長：周向陽
審判員：張亞
審判員：熊瑛

書記員：吳思